北京宇信上市成功了吗?

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没上市 2019年4月,在经历了长达三年半的IPO努力后,北京宇信科技股份有限公司(以下简称“宇信科技”)宣布终止IPO。 当时,宇信科技IPO折戟背后,不仅源于市场融资环境的变化和监管趋严,更重要的或在于企业内部出现的重大变化——实控人朱云来、李少华夫妻二人的纠纷。

事实上,这场纠纷早就在IPO申报阶段埋下了伏笔。 据记者了解,早在2015年8月份,李少华就因股权代持协议与朱云来产生矛盾。双方各自找好律师团队准备开战。

由于IPO申报材料需由实际控制人签字确认,故双方的矛盾第一时间便在申报材料中体现出来,并一直持续至此次终止IPO的申请文件中。 其中,在申报期间双方争议最大的一份文件,是关于2013年宇信科技增资的相关材料。

2013年至2014年间,宇信科技共进行了四次增资,包括公司原股东及员工持股平台的认缴资本金和新增注册资本。而李少华认为,自己作为唯一一名职工股东,除了应享有增资金额6%的股份外,还应该是唯一的法定代表人;同时,原股东所缴纳的资金全部计入实收资本,而不是资本公积,因而应该转回所有增资部分。

但朱云来则坚持自己的意见,即只将李少华的增资部分转为实收资本,其余部分的增资金额仍作为资本公积金。 最终,双方在第一次招股书中各持己见,并未达成一致。

不过,从第二次招股书来看,朱云来似乎改变了主意,同意李少华的意见。因为本次发行上市申报的资本公积转增实收资本涉及金额高达3.5亿元,几乎是初次申报规模的近一倍。

除上述内容之外,李少华还在招股书中的某些条款中,增加了自己的一些意见。如对于董事会决议的事项,如果存在分歧,须以相应比例股东会决议通过方可执行,并且须取得独立董事的事先书面审核意见。 对于李少华的添附条款,朱云来并没有否决这些额外增加的程序性要求。

虽然李少华本人并不持有公司的股权(他所代表的员工持股平台仅持有0.72%),但在IPO申报阶段,他却俨然一副掌门的模样。 甚至,李少华还将自己的名字从“凌通”改为了“腾龙”——取自“直挂云帆济沧海”“凤翔九天揽日月”之意。

如此改名,难免让人浮想联翩。

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据悉本次发行价格为12.18元股,网上、网下申购的时间为9月5日。根据公开资料显示,北京宇信科技集团股份有限公司是一家软件开发及服务企业,专注于向以银行为主的金融机构提供包括咨询、软件产品、软件开发和实施、系统集成、培训等的“一站式”信息化服务。

据了解,近三年,宇信科技收入和利润规模持续增长,综合毛利率和净利率均稳步提升。2015-2017年,营业收入分别为5.76亿元、8.93亿元和11.88亿元,年复合增速超过45%,呈现出快速增长的态势。净利润也从3171万元增长至9654万元,年复合增速约为70%。

从财报分析,公司收入和利润规模处于逐年增长趋势。其毛利率和净利率也处于稳步提升趋势。2017年度营业收入和净利润已超过90%以上证监会信息技术服务业已上市公司。

在客户方面,公司已累积为600多家金融客户提供服务,其中包括中国工商银行、中国银行、中信银行、招商银行、北京银行等大中型商业银行。在技术上,作为国家规划布局内重点软件企业,公司每年将收入的10%投入到产品研发,具有深厚的技术积累,产品和服务已全面涵盖银行领域的各个主要功能模块。在项目上,公司在手订单充足,预计未来两三年内公司业绩仍将保持快速增长态势。

宇信科技拟利用募集资金扩大业务规模、加大科技投入、加强全国市场和人才布局、进一步提升核心竞争力。公司表示,未来将在稳固银行业务的基础上向保险、证券等非银金融机构延伸,由金融IT综合服务供应商升级为“人工智能+金融”的整体运营服务商。

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